本期關注：據媒體報道，近期有部分銀行開始推出“氣球貸”等先息後本還款的按揭貸款產品。為參考境外經驗，對境內住房按揭貸款未來的可能創新和發展方向進行探索，我們對境內外住房按揭貸款產品進行了研究和對比。
從境內的情況來看，過往的住房按揭貸款多為浮動利率的中長期貸款，還款方式此前多以等額本息或等額本金兩種方式為主。從貸款利率確定方式來看，當前我國的住房按揭貸款99%左右為浮動利率貸款，掛鉤LPR。
從境外的情況來看，不同經濟體中銀行等金融機構所發放的住房按揭貸款期限、LTV（貸款價值比）、貸款定價方式和還款方式不僅取決於該經濟體房地產市場的情況，也受到該經濟體宏觀經濟因素影響。近年來，美國單戶家庭住房按揭貸款中浮動利率（ARM）貸款佔比較低，固定利率）（FRM）貸款的佔比圍繞著10%左右波動。值得注意的是，當美國利率水平處於低位時，單戶家庭住房按揭貸款中FRM貸款佔比亦會顯著提升。根據境外相關學者研究，歷史上通脹率水平波動更為劇烈的經濟體，其住房按揭貸款中ARM貸款佔比將相對較高。從13個樣本發達經濟體情況來看，部分經濟體對20年以上固定利率住房按揭貸款的發放有限制，對於所有或部分借款人提前償還住房按揭貸款的情形，絕大多數經濟體都會設定相應違約金或罰息要求。
從境內外住房按揭貸款的對比來看，未來我國住房按揭貸款或可能有以下幾個方向的發展趨勢：一是固定利率貸款的佔比或將有所提升。二是雖然可能有“氣球貸”等部分創新產品出現，但等額本金、等額本息等傳統還款方式仍將佔據主流。三是不排除部分銀行將逐步增加提前還款的違約金要求。
銀行機構戰略及組織架構調整：1、交通銀行堅持以“綠色”作為經營發展底色“六個統籌”推動綠色金融工作；2、積極回報股東 多家銀行披露中期分紅計劃；3、江西擬組建農村商業聯合銀行；4、滙豐完成對花旗中國個人財富管理業務的收購。
銀行機構產品及業務佈局變化：1、財富管理“基金代銷”迎變局 多家銀行收緊超風險評級申購公募產品；2、銀保代理新規滿月實探：銀行和險企“合作圈”雙向擴大；3、中小銀行再度掀起“降息潮”；4、建設銀行與國鐵集團召開“鐵路運費貸”全國推廣啟動會；5、建設銀行為中奧企業經貿合作搭建金融橋樑；6、中國銀行舉辦金融助力長三角民營企業“走出去”專場活動；7、郵儲銀行“三保”模式旅行社質保金保函順利落地；8、交通銀行寧波分行落地浙江省首筆“融資租賃母子公司共享外債額度”試點業務；9、中信銀行託管落地全市場首單保險系企業資產證券化產品；10、中信銀行：踐行金融向善 探索“慈善+金融”新路徑；11、中信銀行上海分行：打造科創金融“成長夥伴”特色名片；12、浦發銀行聯合中央結算公司成功舉辦綠色普惠金融債券指數基金髮佈會；13、浙商銀行召開縣域綜合金融生態建設模式複製推廣工作輔導會議；14、寧波銀行跨境金融服務平臺再升級；15、天津銀行攜手租賃行業賦能新質生產力；16、滙豐中國推出中小企業出海專項服務。
銀行機構數字化創新：1、建設銀行釋出“智慧投行5.0”生態系統。
其他：1、杭州銀行取消續聘普華永道議案，此前已有多家上市公司解約。
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