作者 | 雅寧
內地資產荒的當下，很多人選擇用境外保險進行海外投資、配置外幣資產。但常有朋友在香港保險與新加坡保險之間糾結。
今天這篇文章，就是要給大家解答這兩個問題：
■香港保險與新加坡保險分別適合哪些人？
■哪些保險適合去香港買，哪些保險適合去新加坡買？
1. 香港保險與新加坡保險分別適合哪些人？
香港保險與新加坡保險都適合作為長線投資，也都可以選擇美元作為保單貨幣，分散匯率風險。
但相較之下，香港保險的適合人群更廣一些，我們的客戶中既有中高淨值人士，也有普通的中產家庭。而新加坡保險，則只適合高收入、高資產量的朋友。
為什麼呢？一個最主要的原因在於財務核保。
香港保險的財務核保相對寬鬆。以分紅儲蓄險為例，通常總保費50萬美元內，只需要填寫告知自己的財務資訊即可，不需要提供收入證明與資產證明材料。如果你的投保金額比較大，拆成幾單分別投在不同的公司即可。
相比之下，新加坡保險的財務核保規則要嚴格很多。不管投保金額大小，都需要提交收入證明或資產證明。
分紅儲蓄險和年金，一般要求提供總保費2-3倍以上的資產證明。
指數型萬用壽險（IUL）的核保要求更高，比如45歲女性投保一份總保費50萬美元的新加坡指數型萬用壽險（IUL），保額約374萬美元，需要提供至少91萬人民幣的年度收入證明，或大於9005萬人民幣的資產證明。
注意，收入證明需為公司開具的工作收入證明，理財投資、租金等收入不算；資產證明需為本人名下資產，若是夫妻共同財產，需提供共同持有的證明，並且財務核保時只計入投保人擁有的份額。
除此之外，個別新加坡保險公司對於中國內地客戶，還要求額外提供收入完稅證明或過去一年銀行賬戶的工資流水。
2. 哪些保險適合去香港買，哪些保險適合去新加坡買？
香港：分紅儲蓄險
考慮分紅儲蓄險的朋友，建議投保香港的產品，相較於新加坡更有優勢。
我們對比了同一家跨國保險集團在香港和新加坡的分紅儲蓄險。
同樣是50歲男性每年交10萬美元，交5年，總保費50萬美元：
保單第20年時，香港產品的保單價值預期為143萬美元，新加坡產品的保單價值（高檔演示利益）預期為108萬美元；
保單第30年時，香港產品的保單價值預期為261萬美元，新加坡產品的保單價值（高檔演示利益）預期為174萬美元；
為什麼同一家保險集團的產品，在香港市場和新加坡市場的預期利益差別這麼大呢？
歸根結底，是因為兩地金融監管政策不同，導致產品的底層投資不一樣。
香港保險公司的投資自由度較高，分紅儲蓄險可以將高達70%左右的資金投向全球優質股票、房地產專案等權益類投資，博取長期高回報。而新加坡金融監管局要求保險分紅基金進行保守投資，因此資金大部分會投入到債券等固收類投資。
新加坡：指數型萬用壽險（IUL）
新加坡最熱門的指數型萬用壽險（IUL），是一種兼顧保障與投資功能的保險。
一方面，它作為壽險，有很高的身故槓桿。比如我們前面提到的產品，45歲女性，投入總保費50萬美元，身故保額約374萬美元，接近7.5倍的槓桿。
另一方面，我們的一部分保費可以和標普500、恒生指數等指數基金掛鉤，參與獲得資本市場的高額回報。與我們自己直接參與股票、基金等風險投資不同的是，指數型萬用壽險（IUL）會透過保底利率對投資賬戶進行保護，收益上有封頂，下有兜底。
什麼意思呢？我以一款新加坡的IUL產品為例說明。
這款產品掛鉤標普500，指數賬戶派息率上限為9.3%，最低為0：
如果標普500年度漲幅為12%，那麼我們的指數賬戶收益率為9.3%；
如果標普500年度漲幅為-5%，那麼我們的指數賬戶收益為0，至少不會有虧損。
投資賬戶裡的錢，是可以逐年按比例從保單裡提取出來使用的，而且不影響保單的身故保額。
但需要注意的是，指數型萬用壽險（IUL）會按月從我們的保單賬戶里扣除保險成本收費、保單面值收費等費用，尤其是保險成本收費，年齡越大，收費越高。當保單的累計價值不足以支付收費的時候，要及時補交保費進去，否則保單是會失效的。
想要具體諮詢香港或新加坡保險的朋友，可以掃碼加好友溝通。