上海知名私募瑞豐達突發爆雷，證監會火速調查，可惜上海辦公室已人去樓空，兌付困難！據傳，實控人等已經遠渡重洋。
訊息一齣，瞬間刷爆金融圈！
畢竟，距離FOF私募華軟新動力爆雷事件，才剛剛過去半年時間而已。
瑞豐達“跑路”事件，極易再度引發市場對於私募產品的信任危機。
其實，這傢俬募機構在此次“跑路”之前，早已露出了不合常理、極不合規乃至涉及違法犯罪的“狐狸尾巴”。
危機暴露前，私募機構股東就已悄然變更……提供兜底擔保的私募基金，最終還是無法兌付。
收益795%背後，是早有佈局的“殺豬盤”。
千萬不要被私募基金高淨值的“大餅”所誤導，你看中的是“保本保收益”的高額回報率，可別人早已盯上了你的本金！
貪圖一時的暴利，最後難免本息不存。
01
據訊息，涉事私募全稱為浙江瑞豐達資產管理有限公司（下稱“瑞豐達”），目前該私募產品已無法贖回，公司實控人已失聯，部分投資人已經報案。
值得一提的是，上海浦東分局經偵支隊已查封了瑞豐達資產的辦公室。
據證監會網站訊息，瑞豐達公司涉嫌多項違法違規，證監會決定對其立案調查。
通告稱，目前證監會已向公安機關等通報情況，加強協同配合調查。
要知道，瑞豐達是一家正規備案的私募，而且客戶的錢也都是託管在第三方，當大家都以為資金安全問題完全不用擔心的時候，錢竟然被“轉走”了！
據瞭解，部分投資者申購了幾百萬元、幾千萬元的基金產品，但目前已無法贖回。
更有甚者，“在瑞豐達目前還有3300萬元贖回不了，3月份的申請贖回最後也僅有500萬到賬。”
說實話，也不能全怪投資者太大意，只能說瑞豐達的手段更高明，至少在收益率表現這一點上就很有誘惑力。
第三方的私募資料顯示，瑞豐達的產品淨值非常漂亮，幾乎沒有回撤，年化收益率基本上20%起步。旗下有個產品收益795.43%，年化收益高達191.25%。
據知情私募人士透露，“瑞豐達老闆拿5個億資金做劣後，2000萬起投，1:4優先劣後，保本8%，瑞豐達佣金4個點，比P2P都高。”
公司的推介資料上基金經理很多，但是一個都沒見到。公司產品收益每隻都是年化20%多，沒有回撤。
難道，這又是一個“你圖他利息，他圖你本金”的故事？
02
資料顯示，瑞豐達成立於2016年10月20日，17年5月在中國基金業協會（中基協）登記，註冊資本3000萬元，實繳資本750萬元。出資人認繳方面，公司實際控制人邱文龍持股80%，公司法定代表人、總經理劉力誠持股20%。
瑞豐達瑞豐達資產旗下共有70只私募基金產品，管理規模在20-50億元，業務型別是私募證券投資基金和私募證券投資類FOF基金。
在瑞豐達的對外宣傳資料中，公司宣稱旗下產品主要涉及股票多頭策略、組合投資策略、量化/中性/衍生品策略等。同時，公司基金經理數量達到12名。
據私募排排網資料，瑞豐達旗下不少產品業績亮眼，成立以來累計收益87.04%，年化收益10.11%。旗下一隻名為瑞豐達時瑞一號的產品，成立兩年以來累計收益高達795.43%，年化收益率為191.25%，由此瑞豐達旗下產品受到一些投資者追捧。
一家看上去外表光鮮亮麗的中等規模私募“瑞豐達”，為什麼會突然“跑路”呢？
其實，瑞豐達在此次“爆雷”之前，早已露出了不合常理、極不合規乃至涉及違法犯罪的“狐狸尾巴”。
首先，公司註冊地與辦公地不在同一轄區。
其次，瑞豐達高管團隊在職業生涯中隱藏的劣跡，則更令人大跌眼鏡。
瑞豐達公開備案的三位高管，包括公司法定代表人、總經理、執行董事劉力誠，副總經理謝雪飛，合規風控負責人陳慶驥，均有不良記錄。
最主要的是，公司的投資能力堪稱“全能”，但公司旗下私募產品的投資者查詢賬號開立率，很多都是顯示為0.00%。
另外，瑞豐達資產還存在超過到期日3個月且未提交清算申請的私募基金。
總之，瑞豐達“跑路”背後，疑點重重，希望監管早日查清，還投資者一個公道。
03
一個很重要的問題是，錢究竟是怎麼被卷跑的？
與近年來其他私募“爆雷”事件有所不同的是，瑞豐達事件的一大關注點是其對新三板市場的利用，疑似在新三板市場高位接盤。
據介面新聞，瑞豐達或利用資金“高位接盤”流動性極差的新三板個股，來轉移資金；也不排除透過其主營的FOF業務，將錢投給別的基金，基金之間互相對倒，而所投的下一層基金的託管情況並不清晰。
市場分析，瑞豐達先是用自己多個賬戶買入多家新三板公司，由於新三板公司的流動性很差，所以只需要少量資金就能“坐莊”操縱股價，實現拉昇幾十倍。
緊接著，瑞豐達發行產品募集資金，將投資人的錢在高位接盤這些新三板個股，形式上類似對敲。這樣，投資人在託管賬戶的錢就進了操盤人的口袋，以看似合規的方式完成了資金轉移。
最後，相關私募產品持有這些價格虛高，完全沒有流動性的新三板股票，即便投資人贖回私募產品，若股票無法變現，兌付危機自然就出現了。
據2023年年報，瑞豐達資產旗下產品出現在6只新三板股票的前十大流通股東名單中，包括味福記、和嘉天健、浩添儲能、友聯盛業、農匠科技和邦客樂，也即在2023年下半年大量買入這些股票。
Wind資料顯示，和嘉天健僅在去年7月就暴漲1435%，味福記去年6月30日至9月28日區間漲幅為15462%，友聯盛業去年6月30日至9月28日區間漲幅為1223%，浩添儲能去年6月30日至11月30日區間漲幅也有78%，農匠科技去年8月31日至12月29日區間漲幅更是高達48914%。
在股價大幅上漲之際，這些股票前十大流通股東整體呈“多位自然人股東退出，私募基金大量買入後新進”的情況。
04
究其根本，瑞豐達一些產品的高淨值只是紙上富貴，新三板基礎層買進容易賣出難，要在高位變現很難，何況掛牌公司的基本面實在乏善可陳，這或是瑞豐達產品表面高盈利、實際卻兌付困難的主要原因。
至於這些產品操作背後是否隱藏老鼠倉、利益輸送等行為，目前還不得而知。
但是，掀起瑞豐達資產的“灰蓋頭”，“保本保收益”暗藏巨大風險，投資者切莫被私募基金高淨值的“大餅”所誤導。
更讓市場驚訝的是，“瑞豐達上週還在募資”。
馬克思曾說過，如果有10%的利潤，它就得保證到處被使用；有20%的利潤它就活躍起來；有50%的利潤，它就鋌而走險；為了100%的利潤，它就敢踐踏一切人間法律；有300%的利潤，它就敢犯任何罪行。
但是，犯罪，總歸是要付出代價的。