我再強調一下最近的思路變化：
分批分次減倉人工智慧算力，分批分次加倉半導體裝置。
我想，我講的已經很清晰了，你看市場的表現是否符合我的邏輯預判。
以北方華創為代表的半導體裝置，業績開始回暖。
北方華創2024年半年度業績預告，預計實現歸母淨利潤25.7-29.6億元，同比增加42.84%-64.51%。
之前，半導體裝置行業的壓制因素在於，擔憂國內成熟製程的半導體產能過剩，需求不足。
從北方華創、中微公司、拓荊科的視角來看，這個行業的景氣度，自2022年至今，已經調整了兩年多。
半導體制造裝置的壁壘在於：1）技術研發；2）供應鏈的整合。
晶片製造的大致流程為：設計→晶圓製備→光刻→蝕刻→離子注入→沉積→平坦化→測試與封裝。
半導體裝置分為前道製造裝置和後道封測裝置，前道裝置佔到裝置總價質量的90%。
7月17日，美國對日本、荷蘭繼續施壓，要求收緊對中國先進半導體技術出口管制。如果東京電子和阿斯麥繼續向中國提供先進半導體技術，美國將考慮實施嚴格的貿易限制措施。
在這樣的大背景下 ，行業內龍頭公司業績逐步開始超預期。
我個人理解，半導體方向，下半年可能要走出來幾個牛股。
半導體，我從6月份開始，就轉變思路，開始重點唱多做多。
嫌棄個股風險大，可以看看半導體指數。我前幾天的文章明牌加倉了半導體指數。
作為一箇中長線投資者，我的思路是放到季度線、半年線，年線調整的。
我的調倉思路，今年年初變過一次，然後就是6月底開始再變一次。
年初調倉思路：
成長倉是光伏逐漸調到人工智慧算力和AI裝置。
防禦倉，從高階白酒調整到國有大銀行。
年中的調倉思路，已經講不少次了：
逐漸分批分次減倉人工智慧算力，分批分次加倉半導體裝置和模擬半導體。
做不了個股，可以看半導體指數，半導體可能屬於整個行業的回暖，可能都會受益。
不要想著抄底白酒，白酒可能，我說的是可能會朝著房地產那樣的跌法下去。
我講話，不是那麼模稜兩可，我的話，一般都說的比較到位，把自己的路基本上給堵死了。
講的
模稜兩可，就是不管後面怎麼走，自己都沒有錯，自己講的似乎都對，但這種沒用。
當所有的問題出現的時候，就需要權衡做出一個決定，這個決定有可能是錯的，但必須得做出來，不能一直徘徊分析利弊，而不做任何決定。
最近，北上資金減持的73個行業，釀酒行業最多。
注意外資身體很誠實，千萬不要看他說了什麼，看他做了什麼，釀酒賣出的最多
，外資為啥在這個位置，還不看好白酒，就是因為他認為白酒後面的業績要承壓，有可能會往下掉。
我個人認同這個觀點。
瑞銀髮布研報將貴州茅臺等A股白酒龍頭的評級從“買入”下調至“中性”，並預測茅臺和五糧液的批發價格有可能在2024年、2025年分別下跌50%和17%。
瑞銀預測的批發價下跌幅度有些狠，我個人理解，下跌大機率會，但跌幅可能沒有這麼大。
也就是白酒的邏輯可能在變壞，這點需要高度重視。
看看之前繁榮的房地產，現在是什麼樣子。
白酒是否會步入房地產的後塵，需要你我重新打破之前的慣性思維思考。
請記住：很多行業不僅是在進入週期下行，而是一個時代的結束。
我理解，A股的結構性行情會繼續演繹下去，行情可能多是科技的某一個分支在沸騰。
新能車、光伏、風電、半導體、人工智慧、軍工等都是屬於科技方向的一個分支。
你我都是山中人，要打破之前的慣性思維去思考問題。時代變了，墨守成規將被時代淘汰，唯有大浪淘沙，自我革新，才能迎風破浪，迎接黎明。
